Friday, July 25, 2014

 

 



Soy un nuevo usuario

Olvidé mi contraseña

Entrada usuarios

Lógica Matemáticas Astronomía y Astrofísica Física Química Ciencias de la Vida
Ciencias de la Tierra y Espacio Ciencias Agrarias Ciencias Médicas Ciencias Tecnológicas Antropología Demografía
Ciencias Económicas Geografía Historia Ciencias Jurídicas y Derecho Lingüística Pedagogía
Ciencia Política Psicología Artes y Letras Sociología Ética Filosofía


Statistical analysis of factor models of high dimension

1) La descarga del recurso depende de la página de origen
2) Para poder descargar el recurso, es necesario ser usuario
    registrado en Universia

  Descargar recurso   Descargar recurso

Detalles del recurso

Pertenece a: Project Euclid (Hosted at Cornell University Library)  

Descripción: This paper considers the maximum likelihood estimation of factor models of high dimension, where the number of variables (N) is comparable with or even greater than the number of observations (T). An inferential theory is developed. We establish not only consistency but also the rate of convergence and the limiting distributions. Five different sets of identification conditions are considered. We show that the distributions of the MLE estimators depend on the identification restrictions. Unlike the principal components approach, the maximum likelihood estimator explicitly allows heteroskedasticities, which are jointly estimated with other parameters. Efficiency of MLE relative to the principal components method is also considered.

Autor(es): Bai, Jushan -  Li, Kunpeng - 

Id.: 55202789

Idioma: English  - 

Versión: 1.0

Estado: Final

Tipo:  application/pdf - 

Palabras claveHigh -  dimensional factor models - 

Tipo de recurso: Text  - 

Tipo de Interactividad: Expositivo

Nivel de Interactividad: muy bajo

Audiencia: Estudiante  -  Profesor  -  Autor  - 

Estructura: Atomic

Coste: no

Copyright: sí

: Copyright 2012 Institute of Mathematical Statistics

Formatos:  application/pdf - 

Requerimientos técnicos:  Browser: Any - 

Relación: [References] 0090-5364

Fecha de contribución: 15-may-2012

Contacto:

Localización:
* doi:10.1214/11-AOS966


Otros recursos de la misma colección

  1. Optimum design accounting for the global nonlinear behavior of the model Among the major difficulties that one may encounter when estimating parameters in a nonlinear regres...
  2. On the construction of nested space-filling designs Nested space-filling designs are nested designs with attractive low-dimensional stratification. Such...
  3. Markov jump processes in modeling coalescent with recombination Genetic recombination is one of the most important mechanisms that can generate and maintain diversi...
  4. A characterization of strong orthogonal arrays of strength three In an early paper, He and Tang [Biometrika 100 (2013) 254–260] introduced and studied a new class of...
  5. Estimating the quadratic covariation matrix from noisy observations: Local method of moments and efficiency An efficient estimator is constructed for the quadratic covariation or integrated co-volatility matr...

Valoración de los usuarios

No hay ninguna valoración para este recurso.Sea el primero en valorar este recurso.
 

Busque un recurso