Mostrando recursos 141 - 160 de 288

  1. Exact Maximum Likelihood Estimation of Stationary Vector ARMA Models

    Mauricio Arias, José Alberto
    The problems of evaluating and maximizing the exact likelihood function of vector ARMA models are considered separately. A new and efficient procedure for evaluating the exact likelihood function is presented. This method puts together a set of useful features which can only be found separately in currently available algorithms. A procedure for maximizing the exact likelihood function, which takes full advantage of the properties offered by the evaluation algorithm, is also considered. Combining these two procedures, a new algorithm for exact maximum likelihood estimation of vector ARMA models is obtained. Comparisons with existing procedures, in terms of both analytical arguments...

  2. La enseñanza de la economía (I): la economía de un país en desarrollo

    Currie, Lauchlin
    Currie. Lauchlin, "La enseñanza de La economía (I), La economía en un país en desarrollo", Cuadernos de Economía, vol. XIII, Números 18-19, Bogotá, 1993, pp. 329-344. En este artículo el autor hace un profundo cuestionamiento a la enseñanza de la economía por considerarla muy tempranamente especializada y por tanto inadecuada para la formación de los economistas generalistas, agudos y capaces de diagnosticar y Resolver problemas que requieran los países en vía de desarrollo. Frente al énfasis puesto por las escuelas de economía en la formación en matemáticas, macro, micro y econometría, propone más bien como alternativa, la realización de estudios...

  3. La teoría de la ciencia de Karl Popper y la econometría

    Redman, Deborah
    En este ensayo mostraré que la teoría de la falsación ejerció su principalimpacto en los primeros desarrollos de la macroeconomía, quein fortunadamente su impacto a largo plazo no ha sido productivo y que el seguimiento de este desarrollo ayuda a explicar muchos de los actuales escándalos en la econometría y la macroeconomía. Dado que la literatura ha difundido muchos mitos sobre la teoría de la ciencia de Popper, primero revisaré sus teorías de las ciencias naturales y sociales y explicaré por qué la falsación fracasa en ambas ramas antes de exponer la conexión con la econometría.

  4. A procura de gasolina em Portugal no período 1960-2008 : cálculo das elasticidades de curto e longo prazo

    Fonseca, Ricardo Jorge Medeiros
    Dissertação de Mestrado em Ciências Empresariais.

  5. Leyes de Kaldor y efectos espaciales. Una aplicación a las provincias españolas

    Pons Novell, Jordi; Viladecans Marsal, Elisabet
    En este artículo se analiza el cumplimiento de las leyes enunciadas por Kaldor sobre las causas del crecimiento económico en las provincias españolas en el periodo 1981-1993. La primera ley de Kaldor afirma que la industria es el motor de crecimiento económico. La segunda proposición, también conocida como ley de Verdoorn, postula una relación positiva entre el crecimiento de la productividad del factor trabajo en la industria y la variación de la producción industrial. La tercera ley sostiene que el incremento de la productividad del conjunto e la economía está positivamente relacionado con los incrementos de la producción industrial y...

  6. Algunos desarrollos recientes en la metodología de la econometría aplicada

    Thomas, John James
    Debido a diversos factores o prejuicios que afectan el trabajo econométrico de la mayoría de los economistas, usualmente se siguen secuencias ad-hoc para la construcción de modelos. Esto es, se prueba una serie de ecuaciones que comienza con una forma funcional simple a la cual se le introducen o eliminan otras variables con base en criterios exclusivamente estadísticos (significancia, bondad de ajuste, etc.). En los últimos años, algunos autores han considerado que tales procedimientos pueden conducir a conclusiones espurias. Proponen como alternativa iniciar la serie de pruebas con base en un modelo lo más general posible (que incluya o "encajone"...

  7. Algunos tópicos econométricos de interés: Series de tiempo, pronósticos, no linealidad

    Castro Franco, Elsa M.
    El propósito de este artículo es presentar una revisión conceptual, técnica y de apli- caciones de algunos tópicos de econometría, considerados de relevancia, por sus aportes al análisis, entendimiento e interpretación de problemas teórico-aplicadosde la economía, así como por el nivel de desarrollo alcanzado en los últimos años. Series de tiempo univariadas y multivariadas, pronósticos y no linealidad, son contextualizados y revisados.

  8. Econometría, teoría y política económica: el Nóbel de Economía 2003

    Marconi, Salvador
    No es intención del presente ensayo reiterar las motivaciones de la Real Academia Sueca al haber concedido -en octubre de 2003- el premio Nóbel de Economía a dos ilustres econometristas: Robert F. Engle y Clive Granger. Para el recuerdo, ese galardón fue otorgado “...por haber desarrollado métodos de análisis de series temporales con tendencias comunes (cointegración)”. Si bien se analizarán varios aspectos de sus aportes académicos, el propósito de estas líneas es el de recordar algunos elementos del debate -afortunadamente todavía presente sobre la relación entre teoría y política económica y el avance que han registrado los métodos matemáticos y...

  9. Semelhanças entre análise de variância com classificação simples e análise de regressão com variáveis dummy

    Valle, Patrícia Oom do; Rebelo, Efigénio
    Na sua abordagem aos procedimentos de análise da variância e covariância, os manuais de estatística limitam-se a proporcionar uma descrição mais ou menos extensiva destas técnicas, sem referir que os seus objectivos podem ser alcançados mediante a especificação de modelos de regressão linear com uma ou mais variáveis dummy. Do mesmo modo, alguns manuais de econometria referem, quanto muito, que um modelo de regressão linear que apenas considere regressores dummy pode ser encarado como um modelo de análise de variância enquanto que um modelo de regressão que combine regressores dummy com regressores quantitativos pode ser entendido como um modelo de análise de covariância....

  10. Análisis econométrico de los precios en los mercados agrícolas y energéticos: un enfoque GARCH desde una perspectiva global

    Riotorto Vicente, Victoria
    [Resumen] El crecimiento continuo de las necesidades globales de energía y el desarrollo de los mercados de futuros en los últimos años es un hecho conocido. El objetivo de este trabajo es responder a las siguientes cuestiones: 1) ¿Son las variables macroeconómicas significativas a la hora de explicar los precios en los mercados energéticos y no energéticos? 2) ¿Es la especulación financiera relevante en estos mercados? 3) ¿Existen relaciones significativas entre los precios de las diferentes commodities? Para responderlas se analizan los precios de tres commodities energéticas (crudo de petróleo, carbón y gas natural) y cinco commodities no energéticas (maíz,...

  11. pca2: implementing a strategy to reduce the instrument count in panel GMM

    Bontempi, Maria Elena; Mammi, Irene
    The problem of instrument proliferation and its consequences (overfitting of the endogenous explanatory variables, biased IV and GMM estimators, weakening of the power of the overidentification tests) are well known. This paper introduces a statistical method to reduce the instrument count. The principal component analysis (PCA) is applied on the instrument matrix, and the PCA scores are used as instruments for the panel generalized method-of-moments (GMM) estimation. This strategy is implemented through the new command pca2.

  12. A statistical test for forecast evaluation under a discrete loss function

    Eransus, Francisco Javier; Novales Cinca, Alfonso
    We propose a new approach to evaluating the usefulness of a set of forecasts, based on the use of a discrete loss function de…ned on the space of data and forecasts. Existing procedures for such an evaluation either do not allow for formal testing, or use tests statistics based just on the frequency distribution of (data , forecasts)-pairs. They can easily lead to misleading conclusions in some reasonable situations, because of the way they formalize the underlying null hypothesis that ‘the set of forecasts is not useful.’ Even though the ambiguity of the underlying null hypothesis precludes us from performing...

  13. ICT and Non-ICT investments: short and long run macro dynamics

    Bacchini, Fabio; Bontempi, Maria Elena; Golinelli, Roberto; Jona Lasinio, Cecilia
    In this paper, we model business investment distinguishing between ICT (communication equipment, hardware and software) and Non-ICT (machinery and equipment, and nonresidential buildings) components and taking into account asset specific characteristics potentially affecting the reactivity of capital accumulation over the business cycle. Business investment and ICT and Non-ICT assets are estimated within a VECM model to test, in a unique framework, the assumptions of the flexible accelerator model (Clark, 1944, and Koyck, 1954) and of the neoclassical model of Hall and Jorgenson (1967), as well as how financial constraints and uncertainty influence investment behaviour (Hall and Lerner, 2010, and Bloom, 2007)....

  14. Valoración hedónica de la vivienda: Una aplicación con variables ambientales

    Ramírez Ospina, Duván Emilio; Valencia Giraldo, Lázaro
    Through the utilization of spatial econometrics techniques, it was estimated the effect of some environmental variables on the price of urban housing in the city of Manizales, having as a source the council tax database with resulting use of the update done by IGAC in 2010. Finding that in average houses near to risky areas reduce their price up to 11%, the ones near a slope by 37% and those located in geotechnical treatment area up to 53%.

  15. Análisis espacial de la correlación entre cultivo de palma de aceite y el desplazamiento forzado en colombia

    Rey Sabogal, Camilo
    En este artículo se examina la existencia de una posible correlación entre cultivosde palma de aceite y el desplazamiento forzado en Colombia. Este análisisse plantea con la perspectiva de la econometría espacial porque se identificóautocorrelación y clústeres en las variables entre las unidades geográficas municipales.Por ello se emplea la estrategia regresión geográficamente ponderada, lacual estima ecuaciones municipales que tienen en cuenta el comportamiento delas variables en los municipios vecinos. Como resultado se encontró un patrón derelación directa entre cultivos de palma y desplazamiento en unidades geográficasen el cual los cultivos se impulsaron en la última década. Se debe aclarar que...

  16. La inercia a la estructura agraria: determinantes recientes de la concentración de la tierra desde un enfoque espacial

    Suescún Barón, Carlos Alberto
    El artículo desarrolla la hipótesis de inercia de la estructura agraria, indagando en los determinantes socioeconómicos y espaciales de la concentración de la propiedad de la tierra en Colombia a nivel departamental durante el período 2000-2010. Para el efecto, se fundamenta en conceptos del estructuralismo agrario, adaptándolos a herramientas metodológicas propias de la econometría espacial. La estimación del panel espacial permite concluir que son los motivos especulación y dominación los que explican la dinámica reciente de mayor concentración del uso y propiedad de la tierra. Así mismo, permite concluir la existencia de dependencia espacial departamental.

  17. Gujarati, damodar y porter. basic econometrics

    Rendón, Hernando
    El objetivo de estas notas es hacer una reseña de la 5ª edición del textode econometría de Gujarati, ahora con la autoría conjunta de Porter,Dawn, Basic Econometrics, Gujarati y Porter(2009).La reseña se compone de dos secciones. En una primera, se describen en forma rápida loscapítulos que conforman esta nueva edición; en una segunda, se anotan algunas apreciacionessobre el texto.

  18. Sobre una aplicación de la econometría en la economía política en colombia

    Gómez M., Guillermo L. L.; Tintner, Gerhard
    § 1. Objetivo de la investigación. La teoría tinbergeniana ecónomo-política puede ser resumida como sigue (Fox, Sengupta y Thorbecke, 1973) :

  19. Análisis bayesiano para modelos con errores en las variables con punto de cambio

    Usuga, Olga Cecilia; Hernández, Freddy
    Los modelos de regresión con punto de cambio han sido originalmente desarrollados en el ámbito de control de calidad, donde, basados en un conjunto de observaciones aleatorias, es detectado un cambio de estado en un proceso que se encuentra controlado para un proceso fuera de control. Hasta ahora varios modelos de punto de cambio han sido sugeridos para diferentes aplicaciones en confiabilidad, econometría y medicina. En muchas situaciones prácticas la covariable no puede ser medida de manera precisa, y un modelo alternativo es el de regresión con errores en las variables. En este trabajo estudiamos el modelo de regresión con...

  20. La enseñanza de la economía (i): la economía de un país en desarrollo

    Currie, Lauchlin
    Currie. Lauchlin, "La enseñanza de La economía (I), La economía en un país en desarrollo", Cuadernos de Economía, vol. XIII, Números 18-19, Bogotá, 1993, pp. 329-344. En este artículo el autor hace un profundo cuestionamiento a la enseñanza de la economía por considerarla muy tempranamente especializada y por tanto inadecuada para la formación de los economistas generalistas, agudos y capaces de diagnosticar y Resolver problemas que requieran los países en vía de desarrollo. Frente al énfasis puesto por las escuelas de economía en la formación en matemáticas, macro, micro y econometría, propone más bien como alternativa, la realización de estudios...

Aviso de cookies: Usamos cookies propias y de terceros para mejorar nuestros servicios, para análisis estadístico y para mostrarle publicidad. Si continua navegando consideramos que acepta su uso en los términos establecidos en la Política de cookies.